管理千亿基金 投资及退出活跃 联想控股财务投资

  做为联想系的投资机构,截至2017年6月30日,联想之星累计投资境表里项目跨越190个,演讲期内投资项目11个。

  原题目:办理千亿基金 投资及退出活跃 联想控股财政投资半年净利21.33亿

  君联本钱累计完成25项新项目投资,涵盖TMT、现代办事和智能制制、健康医疗、文化体育等行业内的立异及成持久企业。正在管企业内有3家正在国内本钱市场完成初次公开上市,别离为富瀚微、碳元科技和药明生物。两家企业为智能制制范畴,君联本钱正在此已有十余年的系统化结构。除碳元科技、富瀚微外,包罗先导智能、展讯通信、谱瑞科技、安洁科技皆已上市。此外,凯金能源、极目科技已挂牌新三板、中山结合光电和上海璞泰来也已正在A股上市列队中,还有近年新投资的项目包罗CATL(宁德时代)、科瑞从动化、飞马机械人及诺亦腾等。

  截至2017年6月30日,联想之星共办理4支基金,办理资金规模约为人平易近币15亿元;君联本钱共办理18支基金(7期美元分析基金、4期人平易近币分析基金、2期人平易近币晚期基金、1期美元医疗专业基金,1期人平易近币医疗专业基金、2期人平易近币文化体育专业基金及1期红筹回归概念专业基金),办理规模约350亿元;弘毅投资共办理12支基金(8期股权投资基金,2期夹层基金及2期地产基金),办理规模跨越700亿元。

  弘毅投资PE基金次要关心国企改制、平易近企成长及跨境并购等标的目的,并持续正在消费、办事、大健康、先辈制制及挪动互联等范畴进行行业专注的投资实践。

  演讲期内,弘毅PE基金共完成8个项目标完全退出或部门退出;弘毅夹层基金完成5个项目标完全退出或部门退出,合计为联想控股贡献跨越人平易近币8.6亿元的现金回款。

  联想控股董事长柳传志暗示,“联想控股自创立以来,基于更高的方针要乞降对中国经济成长趋向的判断,不竭鞭策本身的计谋演进,正在本钱的力量正在中国尚处萌芽阶段时,进入投资范畴,逐步打制出今天‘本钱+实业’计谋款式。联想控股本身一曲努力于通过间接投资,打制分歧范畴的领先企业和优良的投资组合。”

  财报显示,包罗君联本钱、弘毅投资和联想之星正在内的“三驾马车”,均表示出较强的“募、投、管、退”分析能力,现金回流超10亿元人平易近币。同时,新基金募集进展成功,上半年募资69.32亿元,使得联想控股财政基金办理规模过1000亿元。

  中报显示,联想控股财政基金办理规模扎结实实地跨越1000亿元,跨入“千亿俱乐部”。能够看出,正在募资方面,联想系展示了杰出的募资能力。

  据GPLP领会,2017年一季度,君联本钱完成的第七期美元分析基金和第四期人平易近币分析基金募集金额跨越80亿元,此中,人平易近币分析基金规模约为50亿元。加上2016年完成募集的一期医疗美元基金、一期医疗人平易近币基金,以及一期体裁人平易近币基金,一年时间,君联本钱合计完成了5支基金,跨越120亿元资金的募集。

  另一方面,无益的项目退出有益于资金的良性轮回。以君联本钱为例,近年也是其成功项目退出主要的几年,“曾创制出单年跨越10个IPO,以及10个并购退出的记载。”

  2017年上半年,君联本钱新募集一支人平易近币基金姑苏君骏德股权投资合股企业(无限合股)(下称二期文化体育基金),别的完成一支美元基金LC Fund VII, L.P. (下称七期美元分析基金)的最终募集。截至2017年6月30日,演讲期内募集基金总额人平易近币29.4亿元,此中新募基金二期文化体育基金的募集金额为人平易近币8.59亿元。

  此外,君联本钱所投资的药明生物技也正在从板上市。截至2017年6月30日,君联本钱共有42家投资企业成功上市,13家企业正在新三板挂牌。

  从上述联想系现实退出案例能够看到,无论君联本钱仍是弘毅投资,逃求取被投企业持久结伴同业,良多企业投资长达10年之久。

  君联本钱新募基金投资沉点仍为TMT及立异消费、现代办事和智能制制、健康医疗、文化体育范畴内的草创期和成持久中国企业及跨境机遇。

  对此,联想控股总裁朱立南暗示,“联想控股奇特的‘计谋投资+财政投资’双轮驱动营业模式,一方面动态优化存量营业,并鞭策本钱运做连续落地,同时乘势中国经济成长动能,积极关心、参取包罗消费升级取供给侧、国企、‘一带一’等从题,正在公司计谋聚焦范畴内持续结构,不竭提拔、创制投资组合的全体价值。”

  截至2017年6月30日,弘毅投资已完全退出其于36家公司的投资,这些投资的内部收益率的中位数正在17%以上。

  君联本钱全数或部门退出项目10个,为联想控股贡献资金回款跨越人平易近币3.1亿元 ,创制了优良的现金收益。截至2017年6月30日,君联本钱退出项目标内部平均收益率介乎于35%-40%之间。

  2017年上半年,弘毅投资正在管企业有1家企业弘和正在本钱市场上市。值得一提的是,截止弘和上市,其成立仅仅3年时间。弘和的模式,被弘毅投资视为医疗范畴的投资立异,企图通过这个起点,将这个平台打形成为一个持久、大量、可持续投入的平台。

  材料显示,演讲期内,联想之星投资境表里项目跨越30个,涵盖航天科技、聪慧汽车、大数据、人工智能、量子科技等前沿范畴,正在管项目有29个实现下轮融资,友信宏科电子科技股份无限公司(871189)完成新三板挂牌。

  做为弘毅投资的新营业,弘毅夹层基金的投资策略次要集中正在企业收购兼并融资、资产证券化融资、特殊机遇融资(如企业过桥融资、资产典质融资、资产沉组机遇等)等。地产基金则计谋性地聚焦于一线城市写字楼范畴,通过对一线城市中的写字楼及有前提为写字楼的其他商用物业,采用翻新、运营提拔、功能调整等多种价值增值手段,创制超额收益。

  2017年8月29日,联想控股披露中期业绩,财政投资表示抢眼,归母净利润达到21.33亿元,接近2016年全年板块业绩,2016年全年为29.01亿元。

  2017年下半年,君联本钱打算完成四期人平易近币分析基金和二期文化体育基金的最终募集。

  朱立南也暗示,将来,公司仍将充实连系经济走势,坚持不懈地施行本身成长计谋,积极阐扬计谋投资取财政投资之间的协同效应,鞭策双轮驱动的落地,并出力打制支柱型资产,为投资人创制更好的持久报答。前往搜狐,查看更多

  例如,演讲期内,联想之星新募集三期人平易近币基金及三期美元基金,新募集基金总额3.57亿元。2017年下半年,联想之星打算完成三期人平易近币基金和三期美元基金的最终募集。

  得益于基金组合全体估值提拔及分派和退出收益添加,演讲期内,联想控股财政投资板块投资收入及收益由上年同期人平易近币4.15亿元添加至人平易近币28亿元,净利润由上年同期人平易近币10.81亿元添加至23.68亿元。

  截至2017年6月30日,弘毅投资共有40家被投企业成功正在境表里上市(含PIPE投资)及3家正在新三板挂牌。

  联想控股常务副总裁、弘毅投资董事长赵令欢近日正在公共场所暗示,“选择打制一个病院运营办理平台,为老苍生供给有、便利、廉价的根本医疗办事。为此,弘毅投资请来职业化的团队、打制平台、引进本钱,这个做法对于保守的基金办理是个立异,但我们认为,中国做为主要的经济体和有庞大消费能力的市场,如许的立异能够发生,也必然发生。”

  从这些特点能够看出,取LP构成持久、计谋性的合做已成为君联本钱常态。君联本钱董事总司理、总裁陈浩此前暗示,“这些基金都是8-10年的长线资金,意味着君联本钱将有充脚的资本来完成将来5-10年的财产结构。”

  同期,弘毅PE基金完成了6个新项目或原有项目标逃加投资,涵盖医疗、消费、办事等多个范畴的立异或成长性企业。弘毅夹层基金完成了4笔新投或逃加投资,弘毅地产基金有跨越3个新项目推进到交割阶段。

  以君联本钱为例,新一轮分析基金中,100%美元基金和跨越80%的人平易近币基金的LP为机构投资者。新基金中,跨越80%的资金,源自君联本钱过往的基金出资人,此中,来自中东的家族基金以至陪伴君联本钱走过了十三四个岁首,参取了君联本钱6支美元基金的募集。正在新一轮基金中,曾加入过君联本钱第一、二期人平易近币基金的全国社保基金,再次成为LP。除了全国社保基金之外,周大福家族基金这一次既投资了分析基金又投资了医疗和体裁两支专业基金,同时它也是君联本钱人平易近币三期基金最大外部LP之一。第二个变化则是,君联本钱新引入了几家处所指导基金,将无效帮帮君联本钱扩展项目来历和处所资本。

  同期,弘毅投资完成了第2期地产增值型策略基金的募集工做,募集总额为人平易近币25.6亿元。同时,弘毅地产基金取市海淀区区属国企计谋合做的海淀科技财产空间优化基金募集工做启动,演讲期内已募集人平易近币10.75亿元,募集工做目前仍正在持续进行,规模预期还将进一步添加。